知情人士指出，肉毒毒肉毒毒万达体育目前正在与一家顾问合作，且已与部分对铁人三项业务感兴趣的私募股权买家进行了磋商。

观点地产新媒体查阅获悉，素关于素的基说明介绍上述债券发行期限为3年，面值为100元，主承销商为招商银行股份有限公司，联席主承销商为广发银行股份有限公司。核心提示：本情况万达商管拟拟发行2020年度第一期中期票据偿还债务，本期基础发行规模为20亿元，本期发行金额上限50亿元，票面利率未定。

公告显示，肉毒毒肉毒毒上述债券品种为小公募，肉毒毒肉毒毒拟发行金额为98亿元，发行人为大连万达商业管理集团股份有限公司，承销商/管理人为中国国际金融股份有限公司、招商证券股份有限公司、光大证券股份有限公司。同时，素关于素的基说明介绍该等债券发行日为2020年4月16日，起息日（缴款日）为2020年4月17日，债务登记日为2020年4月17日，上市流通日为2020年4月20日。上清所债券信息4月14日披露，本情况大连万达商业管理集团股份有限公司拟发行2020年度第一期中期票据，本情况注册金额为50亿元，本期基础发行规模为20亿元，本期发行金额上限50亿元，票面利率未定。偿还债务具体为17大连万达MTN002，肉毒毒肉毒毒起息日为2017年4月19日，到期日为2020年4月19日，期限3年，存量为60亿元，本次拟置换50亿元。另据上交所3月13日信息披露显示，素关于素的基说明介绍大连万达商业管理集团股份有限公司公开发行2020年公司债券项目状态仍显示为已受理

4月13日晚间，本情况保利发展发布了2020年度第二期中期票据发行结果公告。关于募资用途，肉毒毒肉毒毒保利发展于此前公告表示，肉毒毒肉毒毒本期中期票据发行金额为15亿元，全部用于偿还到期债券，即拟用于偿还发行人2015年2月12日发行的保利房地产（集团）股份有限公司2015年度第一期中期票据本金，不涉及土地一级开发、征地拆迁、旧城改造等项目。而上市可以迅速拓宽其融资渠道，素关于素的基说明介绍给债务红线降温，维持企业资金链稳定。

更早前，本情况上个月的11日、15日，天保集团和新力地产挂牌上市，大唐地产则紧随着在十多天后的11月29日提交了上市申请。乐居财经据公开资料整理 但房企不得不接受一个现实的问题，肉毒毒肉毒毒境外美元债普遍比境内发行的债务要贵。除了IPO配股以获得融资，素关于素的基说明介绍上市的好处还在于，一旦登陆资本市场，企业便可以在公开市场上进行债务的发行，以补充现金流。近日，本情况华润置地发行的10.5亿美元前5年不可赎回次高级永续债中，利率仅为3.75%。

据了解，在克而瑞披露数据中，今年前11月，房企境外债发行规模达到4192.68亿元，境外债在房企发行总额占比达到64.23%。这是没有办法的，所以只能到境外去发一些美元债。

与此同时，弘阳、德信、大发、佳兆业等企业的融资成本也超过10%。该机构数据指出，12月，房企还将有25笔债券到期，金额共计355.1亿元。数据显示，截至11底，正在港交所排队等候上市的就有包括海伦堡、奥山控股、万创国际、三巽控股、港龙地产、汇景控股等在内的多家房地产企业。特别在国内融资环境不容乐观的情况下，境外发行美元债成为开发商最乐此不彼的事情。

今年1-11月，房企境内外发债总量达6527.9亿元。今年9月，中梁控股公告了上市以来的首笔美元债发行，其拟发行的3亿美元优先票据，年利率达到11.5%。这家小房企成立于2013年，自今年6月正式提交招股书，仅用几个月的时间，便敲开了港交所的大门，速度之快，被市场冠之为最年轻上市房企。房企融资呈现出两极分化的局面，但在闹钱荒的大环境下，一些房企只能依赖于美元债的发行来解渴。

而随着房企更多的债务即将到期，围绕在房企头上融资难的问题还将持续。以佳源国际为例，该公司自10月以来，三次公告发行了规模合计2.68亿美元的美元债，利率高达13.75%。

另一方面，另一部分房企则享受着低成本融资的红利。以最新递交招股书的大唐地产为例，该公司在2019年中的净负债率达到185.57%。

在个别月份，房企发行的境外债甚至达到80%以上。新寻求上市的房企如此，在行业备受调控、楼市低迷的行情下，债务发行的作用对于已上市房企也十分具有吸引力。小企业一般发不出去，而且利率也很高所有来自供股的所得款项（扣除所有相关开支后）将用于偿还部分集团现有境内及境外计息债务，例如本金总额约人民币5亿元的借款，年利率为8.3%，须于2019年10月底前偿还。12月10日，首创置业股份有限公司发布公告称，于12月9日，公司与配售代理订立配售协议，内容有关向独立承配人配售未获认购H股供股股份及除外股东供股股份，共发行15.14亿股供股股份，以筹集约人民币25.46亿元（约28.32亿港元）。及集团发行本金总额为4.5亿美元的永续证券，年利率为7.125%，于2019年12月2日到期。

因此，董事认为供股符合公司及股东的整体利益。本金总额约人民币25亿元的借款，年利率为6.45%，须于2020年5月底前偿还。

扣除所有估计开支后，供股所得款项净额估计约为人民币24.92亿元（约27.72亿港元）。倘H股供股条件未获达成，H股供股将不会进行。

本次配股的配售代理包括中金公司、招银国际、汇丰及丝路国际，包销商为独立包销商及首创华星。另据悉，于本公告日期，首创集团直接持有合共16.49亿股内资股，占公司的全部已发行内资股及本公司已发行股本总额约54.47%。

本金总额约人民币6.94亿元的借款，年利率为6.8%，须于2020年2月底前偿还。已发行H股或正在或拟寻求获准上市或买卖的H股并无在任何其他证券交易所上市或买卖。自2019年12月17日起，现有H股将按除权基准进行交易。公告显示，首创置业将向上市委员会申请批准未缴股款及缴足股款H股供股股份上市及买卖。

观点地产新媒体查阅获悉，首创置业建议透过供股方式发行15.14亿股供股股份（包括5.1亿股H股供股股份、8.25亿股内资股供股股份及1.79亿股非H股外资股供股股份），有关供股按合资格股东于登记日期每持有10股现有股份获发5股供股股份的基准以每股H股供股股份1.87港元、每股内资股供股股份人民币1.68元及每股非H股外资股供股股份人民币1.68元的等值港元（即1.87港元）的认购价进行，并于接纳时悉数缴足股款。未缴股款H股供股权将以每手2000股为买卖单位（因H股目前在联交所主板买卖的买卖单位亦为每手2000股）。

首创置业表示，考虑到集团所发展业务属资本密集型，包括（其中包括），增加公司于三个核心城市圈的投资及巩固公司于京津冀的土地一级开发业务。其他股权融资方式，例如配售及增发新股份，或发行可换股债券，既不符合公司最佳利益，或预计有可能提高集团的杠杆比率，还会对现有股东造成较大的摊薄影响，供股使所有合资格股东拥有公平机会参与公司潜在增长，同时维持彼等各自于公司的持股权益比例。

未缴股款H股供股权预期将于2019年12月30日至2020年1月10日期间买卖。核心提示：首创置业拟透过供股方式，发行15.14亿股供股股份，筹集25.46亿元（约28.32亿港元），所得款项将用于偿还部分集团现有境内及境外计息债务。

集团目前较高的杠杆比率及借贷成本可能透过供股降低此外，当时万科B股转H股的获批、绿地将登陆A股市场等消息，也让市场闻风而动。港股中，突然暴涨的是上置集团，上扬了14.58%，但股价较低，且为尾盘的突然拉升，不具备十足的参考性，报0.055港元。据观点地产新媒体了解，富力地产上市股权架构与其他港股内房企有所不同，据港交所信息广州富力地产股份有限公司、北京金隅集团股份有限公司、首创置业股份有限公司、万科企业股份有限公司为少数几家处于中国企业H股名单中的房企。

此外，融创、保利、荣盛、金科、世茂、华夏幸福等几乎所有TOP100上市房企都在这个寒冷的周一，感受到了资本带来的温暖。而富力地产自从177亿鲸吞下了万达酒店，成为全球最大豪华酒店业主后，富力地产此次若能从股市中融到一笔便宜的钱，这将大大缓解现金流压力。

回溯2014年3月19日，中茵股份、天保基建两家地产公司相继发布公告称，其非公开发行A股股票申请获得证监会通过。12月9日，周一，内房股一片飘红。

美银美林近日发布报告称，中证监于12月4日更新了富力申请发行新H股的审批，为今年1月反馈后有新进展，唯最终批核日期存在高度不确定性。现在，富力地产H股增发的消息对房地产行业来说，过往一年中被锁死融资通道或许可以有所放缓，所以市场祈盼富力地产此次能成功增发H股，这对于整个行业来说十分重要，有机构预计监管机构或允许富力在限期内完成增发。